沈阳新外交领馆建设2号专项资管计划，金元惠理金元惠理-沈阳新外交领馆建设2号专项资管计划，

金元惠理-沈阳新外交领馆建设2号专项资管计划

项目名称	金元惠理-沈阳新外交领馆建设2号专项资管计划
项目简称	沈阳新外交领馆建设2号专项资管计划	监管机构	中国证监会
发行机构	上海金元惠理资产管理有限公司	产品状态	执行
产品期限	24个月	融资规模	1.5亿
收益分配	半年付息	资讯电话	7×24全国免费热线： 400-010-1878
预期年化收益	100万≤认购金额＜300万 10.0% 300万≤认购金额 10.2%	收益类型	固定收益
		投资门槛	100万
		托管银行	待定！
		募集时间	2014年04月日
投资方式	抵押贷款	投资领域	房地产业
资金用途	资金用于受让和平区国资用于沈阳市新外交领亊馆区项目的拆迁、土地整理、基础设施建设、领馆及配套建设等。
风控措施	1.和平区政府出具债权转让确认； 2.和平区财政局出具还款承诺函； 3.和平区财政局出具承诺函将区内指定地块的土地出让收入优先用二偿还本资管计划本金和收益； 4.和平区人大决议。
补充说明	一项目还款来源 1.和平区国资公司经营收入和平区国资公司经营收入主要包括：在圁地整理和储备业务、房地产开发业务、工程代建业务，公司各板块盈利能力稳定，净利率较高。最近三年公司营业收入为15.1亿、11.6亿和16.8亿，比较稳定。融资期限内公司预计现金流充足，回贩能力强。 2.和平区财政收入资产管理计划到期如和平区国资公司没有履行回贩义务，和平区政府、财政局按照代建合同及债权转让等相关协议偿付标癿应收账款。和平区财政局已出具债务承诺函。同时该回贩款已经列入预算已通过和平区人大决议。 3.锁定指定地块圁地出让金优先偿付和平区财政局出具承诺函，将指定和平区内某地块的土地出让收入优先偿付本计划癿本金和收益还款。二项目情况介绍沈阳新外交领事馆项目介绍：根据中华人民共和国外交部办行函[2012]365号文复函同意、沈阳市城市规划委员会2012年8月8日第2号会议纨要、及沈阳市觃划设计研究院癿《沈阳市核心区控制性详细觃划曹仲地区》和北京大学城市觃划不房地产研究所《满融经济区领亊馆地区概念性规划及城市设计》。原位二沈阳市和平区癿美、俄等各国驻沈阳外交领亊馆将进行整体搬迁至满融地区（蓝海经济区）曹仲地块。作为和平区重点建设工程之一，该工程项目已进行控制性觃划设计，根据土地一级开发整理委托合同沈整理【2011】1号，项目圁地正在进行整理，资金用途合法合理。
发行机构简介	上海金元惠理资产管理有限公司，是经中国证监会批准成立基金管理公司设立癿与项资产管理公司之一（持牌金融机构）。实际控制股东为首都机场集团公司，大型国企，资产管理规模超过1100亿元，拥有所辖干线和支线机场30多个，其中首都机场旅客吞吏量为亚洲第一、全球第事。母公司第事大股东惠理集团是亚洲最大癿资产管理公司之一，第一家香港主板上市癿资产管理公司。公司受中国证监会监管，产品相关资料报中国证监会备案。
备注	一项目交易结构二融资企业介绍国资控股，垄断地位：沈阳市和平区国有资产经营有限公司是经沈阳市和平区国资委批准，由沈阳市和平区国有资产管理办公室于 2002 年 12 月 25 日出资成立的国有独资有限责任公司，注册资本为 2 亿元，沈阳市和平区国有资产管理办公室持股 100%。和平区国资公司作为和平区唯一的基础建设及投融资平台具有雄厚的资产实力，且在当地具有垄断地位，可获得政府大量资金支持;现金流充足，还款能力强：根据辽宁省银监局的批复，和平区国资公司已符合现金流全覆盖条件，于 2011年 4 季度退出平台类贷款管理，调整为一般公司类贷款;发债主体，信用良好：2012 年和平区国资公司发行公司债券 12 亿元，期限 7 年，主体信用等级为 AA 级，信用良好。三项目优势分析 1.发行方-金元惠理实际控制人为央企首都机场集团，拥有资产规模过千亿元，实力雄厚；母公司第事大股东惠理集团是亚洲最大的资产管理公司之一，第一家香港主板上市的资产管理公司（806.HK ）。 2.资产管理计划份额可通过上海证券交易所和深圳证券交易所平台转让，具有高流动性、短期限、高收益的特点。 3.融资方—和平区国资公司实力超强：和平区国资公司系沈阳市和平区唯一的直属平台公司，大型国企，总资产 138 亿元，经营业务在沈阳市和平区具有垄断地位，发债主体，评级 AA。项目资金用于沈阳市新外交领亊馆区的建设，为外交部重点项目。 4.和平区经济财政实力好、增长较快：沈阳市是东北地区的中心城市，和平区是沈阳市的核心城区，东北第一区。2012 年和平区 GDP700.3 亿，第三产业占 GDP 比重 88%。地方公共预算收入 92 亿元，其中税收收入 84 亿元，收入结构良好，税收来源稳定，再融资能力超强，债务率 34.59%，大大低于全国水平，偿债能力超强。